余豐慧：消費金融公司試點擴圍不妨向互聯網企業傾斜

◎余豐慧

本周三召開的國務院常務會議決定，放開市場準入，將原在16個城市開展的消費金融公司試點擴大至全國。審批權下放到省級部門，鼓勵符合條件的民間資本、國內外銀行業機構和互聯網企業發起設立消費金融公司，成熟一家、批準一家。

消費金融公司是指不吸收公眾存款，以小額、分散為原則，為居民個人提供以消費為目的的貸款的非銀行金融機構。

消費金融公司相比商業銀行等其他金融機構，在提供消費金融融資服務上更專業、更有效、更靈活、更具針對性。特別是在融資的便利性、及時性上更具有優越性，非常適合消費者的借貸行為。

消費金融公司在西方國家特別是美國非常普及和發達，對于促進消費增長、解消費者燃眉之急發揮了巨大作用。目前為了應對中國經濟下行壓力增大的局面，在啟動消費上做足文章，大力發展消費金融公司，的確是啟動消費這駕馬車的對癥之藥。

我國消費金融公司從2009年開始動議試點，2010年初分別在上海、北京和成都批準成立3家公司進行試點。2013年9月份將試點擴大到16個城市。然而，在幾年時間里，業務發展十分緩慢，市場現在僅有大約10家金融消費公司，大多還是銀行參與發起。原因何在呢？

從大的方面看，監管部門由于擔憂風險，對消費金融公司設置的準入門檻有過高過嚴之嫌。

比如《消費金融公司試點管理辦法》規定，消費金融公司的主要出資人最近1年年末總資產不低于600億元人民幣或等值的可自由兌換貨幣。僅僅這一條件就把大多數民間資本拒之門外了。

再比如：消費金融公司的注冊資本應當為一次性實繳貨幣資本，最低限額為3億元人民幣或等值的可自由兌換貨幣。這個條件比設立商業銀行門檻還高。《商業銀行法》規定的設立城市商業銀行的注冊資本最低限額為1億元人民幣，設立農村商業銀行的注冊資本最低限額為5000萬元人民幣。

由于門檻過高，5年來成立的消費金融公司寥寥無幾，不但民間資本很難進入，而且業務也很難開展，在競爭中受到了商業銀行信用卡透支消費等沖擊。

因此，發展消費金融公司的步伐應該再大一些。除了將試點擴大至全國、審批權下放到省級部門外，最重要的是降低門檻，建議盡快修改《消費金融公司試點管理辦法》，降低注冊資本金，面向民間資本開放，使其成為民間資本進入金融領域的重要渠道之一。

與此同時，按照國務院常務會議要求，還應當鼓勵互聯網企業發起設立消費金融公司，主要通過大數據實現風控，以更好地服務自己線上的消費者信貸需求，比如京東白條等就屬于這一類。

互聯網企業設立消費金融公司屬于互聯網金融范疇，可以考慮暫時不設置門檻或審批程序，給其一個寬松的發展期，也給監管部門一個觀察期。

當然，消費金融公司也必須注重防范信貸風險。消費金融公司“審批速度快、無需抵押擔保”有效率高的優點，但同時也有信貸風險高的隱患。對此可以創新風控手段，順應電子商務發展趨勢，順應網商購物消費的特點，將大數據引入到消費信貸需求者的信用識別和挖掘上，以主動獲取貸款需求者的信用狀況，從而防范消費金融公司的貸款風險。

從上述角度看，監管部門不妨把消費金融公司發展重點放在互聯網上，并發出明確信號，鼓勵互聯網企業發起設立消費金融公司。