存貸款增速失衡抑制放貸 專家建議改革存貸比

每經編輯 每經記者 袁君 發自上海    

每經記者 袁君 發自上海

存貸比，這一監管部門控制商業銀行信貸擴張的硬性約束，正不斷受到來自業內及專家的質疑。

《每日經濟新聞》記者查閱上市銀行年報及一季報發現，截至目前，有8家銀行的存貸比超過70%，且有逐步逼近75%的監管紅線之勢。

4月26日，在中國首席經濟學家論壇上，交通銀行首席經濟學家連平建議，應當完善存貸比考核指標，存款項中應適當放入一些比較穩定的同業存款，并輔以適當降低存款準備金率，緩解銀行存款壓力進而有助于降低貸款利率。

一季度存款數據疑存水分

記者查閱部分上市銀行今年一季度業績報告發現，除民生銀行未公布存貸比數據，另外四家上市銀行一季度存貸比數據均較上年末有所降低，其中中行一季末存貸比數據仍在70%以上，為71.21%。

但以往的銀行業績數據表明，一季度為上市銀行存款增長的高峰期，主因是由于季末沖量以及財政性存款的集中流入。

從14家已公布2013年報的上市銀行相關數據來看，可直觀發現貸款規模仍呈剛性增長而存款流失壓力日增。

具體來看，截至2013年末，已有多家上市銀行的存貸比超過70%，招行以74.44%位列首位，已逼近75%的監管紅線，其余幾家還有交行、民生、浦發、中信、光大、中行，分別 為73.40%、73.39%、73.01%、72.79%、72.59%、72.52%。

此外，從趨勢上看，存貸比數據近兩年呈逐步攀升的態勢。據《每日經濟新聞》記者統計，截至2013年末，已公布2013年業績報告的銀行中，有10家銀行的存貸比數據較2012年有上升。

我國現行的 《商業銀行法》規定，商業銀行最高存貸比例不得超過75%。該法律1995年制定，2003年做過修改，但其中對存貸比的規定保持不變。商業銀行逐漸逼近存貸比紅線的背后，是貸款增速與存款增速的不一致。

連平向《每日經濟新聞》記者提供這樣一組數據：最近十年來的存貸款增長速度，基本上保持一致。但去年貸款增速就已高于存款增速兩個多百分點。“今年一季度出來的數據差距更大，貸款增長13.9%，存款只增長了11.1%，相差近3個百分點。”

“我們銀行業內部的人非常清楚，這11.1%的存款增長也有很大的水分。它是月末那一天做出來的。往往是一季度過后，半年末過后，大批的存款流出銀行存款帳戶。實際上，存款增長遠遠沒有達到兩位數增長。”連平指出。

專家建言適當降低存準率

隨著金融市場的發展與創新，一般性存款正逐漸向同業存款大規模、頻繁地轉化，商業銀行資金運用呈現出非信貸化發展的態勢。

連平還提供了另外一組數據：七八年前，同業負債占整個銀行業負債的6%~7%；而到去年底，官方統計的結果是近16%。

“這就意味著客戶存款，也就是一般性存款比例明顯下降。此外存款的增長數也還是時點數，有一定的水分。所以16%這個數字可能還有點偏低的，很可能達到了20%。”連平指出。

連平認為，商業銀行的存貸比監管，客觀上存在著逐步適應金融市場發展實際的需要，應當有所完善。

連平建議，存款項中應適當放入一些比較穩定的同業存款，“將分母做大，銀行可以把更多貸款放出去，因此也就沒有必要像現在這樣疲于奔命，想盡一切辦法用很高成本把資金拉進來。”

近年來，取消存貸比的呼聲也不時傳出。今年初，全國人大財經委副主任委員吳曉靈曾撰文建議盡快啟動《商業銀行法》的修訂工作，取消存貸比指標限制和貸款規模控制。

不過，在連平看來，短期內取消存貸比考核并不現實。即使要取消，從法律上來說還要有程序，至少還要1~2年的時間。

除通過重新定義存款項來完善存貸比的監管指標，連平還建議適當降低商業銀行存款準備金率，來緩解銀行存款壓力，進而有助于降低高企不下的貸款利率。

“就目前的金融市場來說，在企業融資，尤其是信貸和類信貸融資的領域當中，央行的作用已相對有限。現在利率市場化達到了一個較高的水平，供求關系對定價的影響越來越大，調整貸款基準利率已經沒有太大作用。”連平認為，應適當降低存準率，這對銀行的影響很大，銀行吸收存款之后，上繳的準備金適當減少，有助于其緩解存款問題，同時有助于企業的融資成本下降。

另一方面，企業融資成本的居高不下主要是商業銀行的風險偏好降低。因此在信貸資源很稀缺，而市場需求仍然很旺盛的情況下，貸款利率就很容易提升上去。”連平表示。